Magnetski materijali igraju ključnu ulogu u ogromnom svijetu magnetske industrije. Magnetska svojstva ovih materijala ukorijenjena su u kretanju elektrona unutar materijala. Kada se elektroni kreću oko jezgre atoma, oni se ne kreću samo u kružnom kretanju, već i u spinskom gibanju, što dovodi do stvaranja magnetskog momenta elektrona, koji zauzvrat čini osnovu magnetskih svojstava materijal.
Teorija magnetske domene dalje otkriva izvor magnetizma u magnetskim materijalima. U feromagnetskim materijalima, magnetski momenti atoma su nasumično raspoređeni u odsutnosti vanjskog magnetskog polja, te cjelina ne pokazuje magnetska svojstva. Međutim, kada se primijeni vanjsko magnetsko polje, ti se magnetski momenti nastoje uskladiti sa smjerom vanjskog magnetskog polja, stvarajući magnetizaciju. Magnetizirani materijal zadržava određenu količinu magnetizma jer su njegove unutarnje magnetske domene preuređene tijekom procesa magnetiziranja.
